เงินและคนควรวางไว้ที่ไหน?

เงินปีหน้า ถูกจัดสรรไว้แล้ว หรือรอเรื่องมาแล้วค่อยว่ากัน?

ขอถามคำถามหนึ่ง อย่าเพิ่งรีบตอบ ลองคิดสักสิบวินาทีก่อน ปีหน้าทั้งปี เงินของบริษัทจะใช้ตรงไหน คนจะวางตำแหน่งไหน ตอนนี้คุณมีตัวเลขในใจแล้วหรือยัง ไม่ใช่ทิศทางคร่าว ๆ แต่ต้องชัดถึงระดับว่า "งบก้อนนี้ให้ใคร เพดานเท่าไร จะทบทวนเมื่อไร" ถ้าคำตอบคือ "ยังไม่ได้คิดละเอียดขนาดนั้น ค่อยดูสถานการณ์ทีหลัง" นั่นแปลว่าคุณตอบคำถามหลักของบทนี้ไปเรียบร้อยแล้ว บริษัทของคุณไม่มีแผนประจำปี มีแต่ปฏิกิริยาประจำปี และไม่ว่าคุณจะเป็นชื่อแรกในทะเบียนผู้ถือหุ้น หรือเป็นผู้บริหารที่ไม่มีหุ้นสักหุ้นเดียว แต่เอาสิบปีที่ดีที่สุดของชีวิตมาวางไว้ที่นี่ บทนี้เรียกร้องสิ่งเดียวกันจากคุณ คือกางสถานะจริงของบริษัทนี้ออกมาดูอย่างซื่อสัตย์ ไม่ใช่ภาพที่คุณอยากให้มันเป็น

บริษัทที่ไม่มีแผนประจำปี เงินตกเป็นของคนที่โวยวายเก่งที่สุด

คุณอาจรู้สึกว่าคำพูดนี้แรงไป แต่ลองกางปีที่ผ่านมาดู งบการตลาดที่อนุมัติเพิ่มกะทันหันก้อนนั้น เกิดจากโอกาสในตลาดจริง ๆ หรือเพราะหัวหน้าฝ่ายขายทุบโต๊ะในที่ประชุมสามครั้ง ตำแหน่งงานใหม่ที่จู่ ๆ ก็อนุมัติ เป็นบทบาทที่จำเป็นตามโครงสร้างองค์กร หรือเพราะหัวหน้าแผนกคนหนึ่งมาเคาะประตูห้องคุณทุกวันจนคุณถูกรบเร้าจนต้องยอม เมื่อไม่มีแผนประจำปี การจัดสรรทรัพยากรก็ไม่ใช่ผลของการตัดสินใจอย่างมีเหตุผล แต่เป็นผลของ "ใครเสียงดังที่สุด ใครตื้อเก่งที่สุด ใครสนิทกับคุณที่สุด" นี่ไม่ใช่การบริหาร นี่คือการดับไฟไปทั้งปีแบบตั้งรับ แล้วยังเข้าใจผิดว่าตัวเองกำลังตัดสินใจอยู่ สิ่งแรกที่นักลงทุนมองบริษัทหนึ่ง ไม่เคยเป็นว่าปีนี้กำไรเท่าไร แต่เป็นว่าบริษัทตัดสินใจอย่างไรว่าจะเอาเงินไปลงตรงไหน ถ้าแม้แต่ตัวคุณเองยังอธิบายตรรกะเรื่องนี้ไม่ได้ คนอื่นจะเชื่อได้อย่างไรว่าคุณใช้ทรัพยากรได้อย่างคุ้มค่า

สิ่งที่ต้องกางออกมา ไม่ใช่แค่บัญชีบริษัท

เงินที่เจ้าของลงไปในบริษัท ส่วนใหญ่คือเงินของบ้าน ส่วนสิ่งที่ผู้บริหารเดิมพันลงไป คือเวลาในเส้นทางอาชีพที่ย้อนกลับมาไม่ได้ ลองเปลี่ยนมาใช้สายตานักลงทุนมองสักครั้ง ถ้ามีคนหนึ่งเอาทรัพย์สินของบ้านกว่าเก้าสิบเปอร์เซ็นต์ ไปลงทั้งหมดกับหุ้นตัวเดียวที่ไม่มีราคาเสนอซื้อขายสาธารณะ ไม่มีสภาพคล่อง และผู้บริหารก็คือตัวเขาเอง แถมยังไม่มีเส้นหยุดขาดทุน ไม่มีแผนปรับสมดุลพอร์ต และไม่มีเงินก้อนไหนถูกกันไว้ชัดเจนว่า "ห้ามแตะ" คุณจะบอกว่าเขามีความเชื่อมั่น หรือจะบอกว่าเขาไม่มีการจัดสรร เวอร์ชันของผู้บริหารคือ แหล่งรายได้ร้อยเปอร์เซ็นต์ ความเชี่ยวชาญที่สะสมมาเก้าสิบเปอร์เซ็นต์ บวกกับเวลาอีกห้าปีข้างหน้า ไปลงกับบริษัทเดียว คุณจะบอกว่าเขาจงรักภักดี หรือจะบอกว่าเขาไม่มีการจัดสรร ความหมายจริง ๆ ของการกระจายความเสี่ยงบ้าน ๆ มาก คือถ้าบริษัทนี้ล้มในปีหน้า บ้านของคุณยังอยู่ได้ต่อหรือไม่ และตัวคุณเองยังเหลือมูลค่าในตลาดแรงงานอยู่เท่าไร นี่ต่างหากคือครึ่งที่แข็งที่สุดของคำถามว่า "เงินควรวางไว้ที่ไหน"

การพยากรณ์การเงินไม่ใช่การเดาตัวเลข แต่คือการบอกล่วงหน้าว่าจะหยุดเมื่อไร

ทั้งเจ้าของกิจการและผู้บริหารจำนวนมากที่ทำ "การพยากรณ์การเงิน" จริง ๆ แล้วกำลังทำ "การอธิษฐานทางการเงิน" เอาตัวเลขปีก่อนคูณด้วยอัตราเติบโตที่มองโลกในแง่ดี กรอกลงตาราง ก็ถือว่าทำงบประจำปีเสร็จแล้ว นี่ไม่ใช่การพยากรณ์ นี่คือการเดา และเป็นการเดาคำตอบที่ตัวเองอยากได้ยิน การพยากรณ์การเงินที่แท้จริงต้องตอบคำถามที่ยากกว่านั้น คือถ้าสถานการณ์ไม่เป็นไปตามคาด ตัวเลขไหน เดือนไหน สัญญาณอะไรปรากฏขึ้น ที่จะทำให้คุณกดปุ่มหยุดขาดทุน คุณเคยพูดให้ชัดหรือไม่ว่า "ถ้าการลงทุนก้อนนี้ไม่เห็นผลภายในสามเดือน ต้องถอย" คุณเคยขีดเส้นไว้หรือไม่ว่า "ถ้าระดับเงินสดต่ำกว่าเกณฑ์หนึ่ง ต้องระงับค่าใช้จ่ายที่ไม่จำเป็น" การพยากรณ์การเงินที่ไม่มีเส้นหยุดขาดทุน ไม่ใช่การวางแผน แต่คือการเสี่ยงดวงขับรถไปจนถึงขอบหน้าผาแล้วค่อยเบรกกะทันหัน และการเสี่ยงดวงไม่ใช่วิธีบริหาร แต่คือนิสัยการพนัน

และเส้นหยุดขาดทุนควรมีสองเส้น คนส่วนใหญ่ขีดไว้แค่เส้นของบริษัท เส้นที่สองของเจ้าของอยู่ที่บ้าน เงินก้อนไหนที่ถือว่า "ไม่ว่าบริษัทจะขาดแค่ไหน ก็ห้ามแตะ" ถ้าพรุ่งนี้บริษัทหยุดมีรายรับ บ้านของคุณอยู่ได้กี่เดือนโดยไม่ต้องเอ่ยปากขอใคร ส่วนเส้นที่สองของผู้บริหารอยู่ที่อาชีพ บริษัทนี้ต้องมีสัญญาณอะไรปรากฏขึ้น คุณถึงจะเริ่มมองหาก้าวต่อไปอย่างจริงจัง ตัวชี้วัดหลักลดลงติดต่อกันกี่ไตรมาส หัวหน้าโดยตรงของคุณเปลี่ยนไปกี่คนแล้ว หรือคุณพบว่าตัวเองไม่ได้เรียนรู้อะไรที่เอาติดตัวไปได้เลยมาสองปีแล้ว ถ้าคุณตอบเส้นนี้ได้ คุณถึงจะเรียกว่าทำการพยากรณ์การเงินเสร็จจริง ถ้าตอบไม่ได้ แปลว่าคุณไม่ได้เลือกที่จะอยู่ คุณแค่ยังไม่ได้ออกไป

สามแผนกต่างขยันกันสุดตัว แต่บริษัทกลับย่ำอยู่กับที่

ลองจินตนาการฉากหนึ่ง ฝ่ายขายทุ่มสุดตัวกับการหาลูกค้าใหม่ ฝ่ายผลิตภัณฑ์ก้มหน้าก้มตาปรับปรุงฟีเจอร์เดิม ฝ่ายการตลาดทำทุกทางเพื่อสร้างการรับรู้แบรนด์ หัวหน้าทั้งสามแผนกต่างรายงานให้คุณฟังได้ยาวเป็นหางว่าวว่าเดือนนี้ทำอะไรไปบ้าง ทุกคนดูขยัน ดูเหนื่อย ดูมีผลงาน แต่พอถึงสิ้นปีสรุปยอด ตัวชี้วัดหลักของบริษัทกลับแทบไม่ขยับ หรือขยับช้ากว่าที่คุณคาดไว้มาก นี่ไม่ใช่ปัญหาว่าขยันไม่พอ แต่เป็นปัญหาว่าไม้พายสามอันพายไปคนละทิศ เมื่อไม่มีแผนประจำปีบอกให้ชัดว่า "ปีนี้เราจะไปทางไหน" แต่ละแผนกก็ได้แต่กำหนดความสำเร็จของตัวเองเอง และเมื่อรวมความสำเร็จของแต่ละคนเข้าด้วยกัน มักจะเท่ากับบริษัทโดยรวมย่ำอยู่กับที่ คุณจ่ายแรงไปสามเท่าของเงินเดือน แต่ได้ความคืบหน้ากลับมาแค่หนึ่งส่วน

การตัดสินใจของคุณหนึ่งครั้ง ไปตกอยู่ในบ้านของคนอื่น

การจัดสรรทรัพยากรไม่เคยเป็นเรื่องของคนคนเดียว คุณอนุมัติงบเพิ่มให้แผนก A ในความเป็นจริงก็คือหักออกจากมือของแผนก B คุณตัดสินใจปิดสายผลิตภัณฑ์หนึ่งในปีนี้ คนสิบคนบนสายนั้น ปีหน้าจะเอาอะไรกลับไปอธิบายที่บ้าน ดังนั้น "การทำแผนให้ครบถ้วน" จึงไม่ใช่งานเอกสาร แต่คือความรับผิดชอบร่วมกัน คุณกล้ารายงานตัวเลขที่ไม่สวยตามความจริง แผนของคนอื่นถึงจะแม่น และงบที่คุณเถียงจนได้มาเพิ่มในที่ประชุม ถ้าไม่ใช่สิ่งที่บริษัทต้องการจริง เงินก้อนนั้นก็คือเงินที่ถูกดึงมาจากการขึ้นเงินเดือนของเพื่อนร่วมงานคนหนึ่งในปีหน้า จากเครื่องจักรของอีกสายการผลิตหนึ่ง จากความมั่นคงของอีกครอบครัวหนึ่ง

คนจะวางไว้ที่ไหน รวมถึงเวลาของตัวคุณเองด้วย

"คนจะวางไว้ที่ไหน" มักถูกเข้าใจว่าเป็นเรื่องบนผังองค์กร ใครดูแลทีมไหน ตำแหน่งไหนต้องเติมคน แต่ในบริษัทนี้มีคนหนึ่งที่คุณไม่เคยจัดวางไว้ในผังองค์กรใบไหนเลย คนคนนั้นคือตัวคุณเอง หนึ่งสัปดาห์ของคุณ ทุ่มให้บริษัทกี่ชั่วโมง แล้วฝั่งบ้านถูกจัดไว้ลำดับที่เท่าไร ที่พบบ่อยกว่านั้นคือ คนในบ้านก็ถูกคุณ "บรรจุ" เข้ามาในองค์กรไปนานแล้ว คู่สมรสเลิกงานแล้วมาช่วยคุณกระทบยอด ทำบัญชี วิ่งธนาคาร พ่อแม่ช่วยดูลูกให้คุณได้ทำงานล่วงเวลา ชั่วโมงทำงานเหล่านี้ไม่เคยปรากฏในตารางต้นทุนบุคลากรของคุณ แต่มันคือทรัพยากรที่ถูกใช้ไปจริง ๆ ถ้าแผนประจำปีจัดวางแต่คนของบริษัท ไม่จัดวางส่วนนี้ วันหนึ่งคุณจะพบว่าการจัดกำลังคนในบริษัทลงตัวขึ้นเรื่อย ๆ แต่ฝั่งบ้านรับภาระเกินพิกัดมานานแล้ว และข้อนี้ไม่ได้แยกว่าเป็นเจ้าของหรือผู้บริหาร ผู้บริหารยิ่งควรถามด้วยซ้ำ เพราะเวลาที่เจ้าของทุ่มเกินไป อย่างน้อยยังแลกกลับมาเป็นส่วนหนึ่งของหุ้น แต่เวลาที่ผู้บริหารทุ่มเกินไป มักแลกกลับมาได้แค่เงินเดือนหนึ่งก้อน กับคำว่า "คุณสำคัญมาก"

สิ่งที่นักลงทุนมอง คือประสิทธิภาพการใช้เงินทุน ไม่ใช่ว่าคุณขยันแค่ไหน

ลองเปลี่ยนตัวเองไปอยู่ในบทบาทนักลงทุน แล้วมองเรื่อง "แผนประจำปี" ใหม่ มันไม่ใช่เอกสารไว้อธิบายให้ตัวเองสบายใจ แต่คือคำตอบให้คำถามที่นักลงทุนต้องถามแน่นอน คือเงินก้อนนี้ที่ลงในบริษัทนี้ หลังจากหนึ่งปีให้ผลผลิตด้วยประสิทธิภาพเท่าไร แผนประจำปีที่ดี ไม่ได้เขียนแค่ "เราจะทำอะไร" แต่เขียนให้ชัดว่า "ทำไมต้องเป็นลำดับนี้ ทำไมต้องจัดสรรทรัพยากรแบบนี้ สถานการณ์แบบไหนต้องปรับ" และถ้าแม้แต่ตัวคุณเองยังตอบไม่ได้ว่าเงินและคนควรวางไว้ที่ไหนและทำไม นั่นแปลว่าคุณไม่ได้กำลังบริหารบริษัทนี้ คุณแค่ล่องลอยไปกับมันเท่านั้น

การบ้านคืนนี้: แกะค่าใช้จ่ายก้อนใหญ่ที่สุดสามรายการของปีนี้

ตอนนี้ หยิบปากกากับกระดาษ หรือเปิดเอกสารเปล่าขึ้นมา แล้วเขียนการตัดสินใจใช้จ่ายก้อนใหญ่ที่สุดสามรายการของบริษัทในปีนี้ลงไป หรือถ้าคุณไม่ได้เป็นคนอนุมัติเอง ก็เอาสามรายการที่คุณมีส่วนเกี่ยวข้องหรือมีอิทธิพลต่อการตัดสินใจ จะเป็นงบการตลาดก้อนหนึ่ง การจัดซื้ออุปกรณ์ครั้งหนึ่ง ตำแหน่งงานใหม่หนึ่งตำแหน่ง หรือค่าที่ปรึกษาก้อนหนึ่งก็ได้ สำหรับแต่ละรายการ ตอบคำถามสามข้อนี้อย่างตรงไปตรงมา ข้อแรก เงินก้อนนี้ใครเป็นคนตัดสินใจ คุณเอง หัวหน้าแผนกใดแผนกหนึ่ง หรือจริง ๆ แล้วไม่มีใคร "ตัดสินใจ" จริงจัง แค่อนุมัติตามความเคยชิน ข้อสอง หลักการตัดสินใจคืออะไร เป็นตัวเลขที่คำนวณผลตอบแทนที่คาดหวังไว้แล้ว หรือเป็นสัญชาตญาณคลุมเครือ เป็นการทำตามกันเพราะ "ใคร ๆ ก็ทำแบบนี้" ข้อสาม และเป็นข้อที่ตรงไปตรงมาที่สุด ในสามรายการนี้ มีก้อนไหนที่จริง ๆ แล้วเป็นเพราะอีกฝ่ายพูดไม่หยุด มากวนใจซ้ำ ๆ ยืนกรานไม่เลิก จนต้องยอมตกลง วงก้อนนั้นเอาไว้ เงินก้อนนั้นแหละ คือหลักฐานที่มีชีวิตของบริษัทนี้ว่า "ใครโวยวายเก่งที่สุดได้ไปก่อน" สุดท้ายถามเพิ่มอีกหนึ่งข้อ ถ้าเงินสามก้อนนี้ถูกวางผิดที่ คนกลุ่มแรกที่ได้รับผลกระทบคือแผนกไหน ใครบ้าง และที่บ้านของพวกเขามีอีกกี่ปากท้องที่รอเงินเดือนก้อนนี้อยู่

ทำสามข้อนี้เสร็จแล้ว พลิกไปอีกด้านของกระดาษ แล้วทำสิ่งที่ยากกว่าอีกอย่างหนึ่ง คือวาดงบดุลของตัวคุณเอง ถ้าคุณเป็นเจ้าของ ด้านซ้ายเขียนสินทรัพย์ที่ครอบครัวมีอยู่ตอนนี้ บ้าน เงินฝาก กรมธรรม์ เงินลงทุน ด้านขวาเขียนหนี้สิน สินเชื่อบ้าน สินเชื่อรถ เงินกู้ จากนั้นหยิบปากกาแดงขึ้นมา วงส่วนที่ "ผูกอยู่กับบริษัทนี้ไปแล้ว" ทั้งหมด ที่จำนองไว้กับธนาคาร ที่ให้บริษัทยืม ที่เวนคืนกรมธรรม์เพราะบริษัท ที่ยังอยู่ในชื่อแต่จริง ๆ แตะไม่ได้ ถ้าคุณไม่ใช่เจ้าของ ตารางนี้ต้องเพิ่มอีกช่องหนึ่ง คือเขียนสินทรัพย์ทางอาชีพของคุณออกมาด้วย ทักษะวิชาชีพ เครือข่ายคนรู้จัก ใบรับรอง ภาษา ผลงานและตัวเลขที่เอาติดตัวไปได้ แล้วใช้ปากกาแดงเหมือนกัน วงส่วนที่ "นับเป็นมูลค่าเฉพาะในบริษัทนี้เท่านั้น" วงเสร็จแล้วคำนวณสัดส่วนหนึ่งตัว สีแดงกินไปกี่เปอร์เซ็นต์ สุดท้ายตอบแค่ประโยคเดียว ถ้าบริษัทนี้เป็นศูนย์ในปีหน้า ส่วนที่ไม่ถูกวงแดง พอให้บ้านนี้อยู่ได้กี่เดือน และพอให้ตัวคุณเองยืนอยู่ได้นานแค่ไหน คำตอบข้อนี้ ควรถูกแขวนไว้หน้าโต๊ะทำงานของคุณยิ่งกว่างบการเงินฉบับไหนของบริษัท

เนื้อหาต่อยอด: ปีหน้าจะชนะได้อย่างไร

เมื่อมองเห็นตรรกะของการวางเงินและคนชัดเจนแล้ว ก้าวต่อไปคือการยกตรรกะนี้ขึ้นไปอีกชั้น ไม่ใช่แค่ทรัพยากรจะจัดสรรอย่างไร แต่คือ "ปีหน้าทั้งปี เราจะมีอะไรเป็นทุนในการชนะ" คำถามนี้จะถูกแกะต่อในบทถัดไป 〈ปีหน้าจะชนะได้อย่างไร (ตอนแรก): เป้าหมายและกลยุทธ์〉